衣公子的剑——做爱读的商业评论

经济可以围绕产业写历史，聊华为就是一部中国电信产业发展史，写中芯国际就不得不提中国半导体史，说蔚来就该放进中国造车史。把企业沉浮放进产业变迁中，方能看出兴衰的本质。

只有蚂蚁很特殊，把它放进互联网金融史，或者是数字科技史，都不完整。我觉得，要真的读懂蚂蚁，需要一个提纲挈领的视角，那就是，中国建立信任的历史。

现在的人已经很难想象，淘宝成立之初的交易——买家只选择“同城”的卖家。双方在网上谈好，再在线下约好一个地点，一手交钱，一手交货。原因很简单，买家不敢在拿到东西之前付钱，卖家也怕发了货对方不付钱。

信任的问题不克服，真正的电商就遥遥无期。

“仁、义、礼、智、信”是儒家“五常”。中国不缺信用，但中国社会却缺乏一个科学的信任体系。

这就是支付宝诞生的背景。“担保交易”：买家的货款先进支付宝，卖家发货；买家确认收货，支付宝再将货款转给卖家。

文化和思想教育确实重要，但是要建立信任，更需要的是合理的制度和规则。凭借支付宝的横空出世，淘宝上买卖双方的信任逐渐建立，电商时代终于来到。

年，阿里巴巴开始着手攻克小微企业的信任问题。中小企业对经济贡献大，但是融资难问题大大限制了其成长。“支持中小企业！”，这口号是绝对的政治正确，但是喊破了喉咙也没用，银行还是天天围着大企业转。

不是中小企业不行，也不是银行缺心眼，而是传统银行制度只信任抵押物和大企业的担保。中小企业的信用拿不准，放出去的贷款成了坏账，是对储户的不负责。

阿里小贷，尝试分析订单、存货、用户评价等指标，筛选出值得信任的好商户，帮助他们获得贷款。开历史之先，如今这套方法已经是解决小微企业融资问题最好的解决方案。

再后来，蚂蚁做芝麻信用，用数字技术，更细致地刻划个人信用。在这套体系里，社会资源信任并且嘉奖信用好的人，而不仅仅是有钱的人。

在商言商，衣公子一直认为，把企业做好做强就是对社会最大的贡献。但除此之外，阿里巴巴对社会的更大贡献是建立起解决社会诚信问题的信任体系。年卸任阿里董事长后马云荣获福布斯终身成就奖，领奖时他总结自己取得的成就不是科技、交易、钱，而是建立了信任体系，来帮助更多的人和小企业。

社会信任的建立，为你我带来什么收益？显而易见。

作为普通人，你我都是电商便利性的受益者。凭借芝麻信用分，租书、租伞、租充电宝、骑共享单车，都可以免押金。从前，除非抵押房子，否则小微企业根本无法从银行借到钱，如今，凭借蚂蚁的信任体系，一位路边早餐摊店主也能贷到款，虽然和大企业在大银行获得的贷款条件无法比，但是自己做过生意的人都知道，这样一笔周转资金多宝贵多关键。

其实，除了以上这些显而易见，还有很多你感知不到，甚至意想不到的。比如，中国餐饮业得以做大做强。

曾经，餐饮业最大的掣肘是无法上市、融资困难，因此做不大规模。资本市场拒绝餐饮行业的原因在于餐饮现金交易太多，收入真实性无法核实，造假空间太大。但是，随着支付宝移动支付普及，在信任体系下，餐饮业的收入有了真实性凭证，因此大批餐饮品牌得以上市，行业的天花板打开了。

信任体系真是个好东西，有了这个基础设施，看似无关的行业，也获益良多。

马云有过愿景，“让守信者一路畅通，失信者寸步难行”。借新华社的文风，可以说，信任体系是行业革命的宣诏书，是新经济的烽燧台，是创新者的铁犁铧，是老赖们的催命符。

这才是理解蚂蚁的准确角度。

年，马云赴硅谷为刚刚创立不久的阿里巴巴寻求融资。按照惯例，要准备BP（businessplan，商业计划书），但马云拒绝了，理由是变化时刻都在发生，“Ineverplan”。求锤得锤，37家风险投资全部拒绝了马云。

阿里的文化强调“拥抱变化”。一眨眼，蚂蚁自支付宝诞生算起，已经走过了十六个春秋。十多年里看似每年做的事不一样，担保交易、小微贷款、芝麻分、无现金城市……

但是，大道无术，核心没有变，所有这些工作都围绕一个目的：建立信任。

对蚂蚁的讨论越来越热烈，但是只有找准“建立信任”这个视角。我们才可以准确地度量，蚂蚁竞争优势在哪里，行业的天花板高不高，成长的空间还有没有。

最准确的问题是，中国的信任建设，还有更大的空间吗？有，而且有很多很多很多。

在老百姓身边，从吃的菜到用的药，我们的不信任还有很多很多。奶粉、疫苗，新闻凡是占上这两个词，%全民热议刷屏。

在商业里，企鹅和老干妈的“误会”，算得上触目惊心，法务能力超群的超大型企业尚且如此，整个商业社会对于“萝卜章”的畏惧，可想而知。

在金融领域，我自己更是亲历者，国家号召重视中小企业融资难，供应链金融是个公认的好思路。几乎所有金融机构都参与了实践，但是一阵折腾，普遍还是放弃了。为什么？信任成本太高，供应链上下游应收账款的确权太难，核实真实的贸易背景更难。

在政务领域，为什么办事流程慢？比如医保报销，百姓买房，企业办事，当事人带着文件，一个窗口一个窗口地跑，中途遇到无数次“资料补齐”，打回去，重来。大夏天的，你一身是汗，拿着一叠文件，也是纳闷了，明明是一件已经发生的事实，为什么需要那么多核实？说到底还是信任问题。

只要信任问题不解决，社会协作就充满摩檫力，即使数字化，其实流程还是断裂的。

蚂蚁十六年，算起来已经做了好几件大事：为电商保驾护航，信用分覆盖全民，创普惠金融新模式，等等，成绩相当不错。不过，在中国建立信任这件事，不是已经做完了，而是才刚刚开始。

既然把“建立信任”当作事业，那么蚂蚁就没有终点。从电商到金融，从线上到线下，就像翻过一个又一个山丘，现在，蚂蚁要去向产业，去向政务。

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