12月28日，中欧财富联合蚂蚁理财智库共同发布了《试点三周年基金投顾业务发展白皮书()》，这已是中欧财富连续第三年发布的基金投顾白皮书报告。

看完报告全文，我认为这个《白皮书》不仅对行业未来的发展有重要的指引作用，也给我们投资于基金投顾有重要的指引作用，因此本文挑选了白皮书的一些重点内容给大家分析。

注：本文数据和图片全部引用自《白皮书》，数据截至年10月31日。调研于年9月至10月开展，共4,份有效问卷

启示1：基金投顾明显提升了投资者的持有时长

其实很多人的都明白，只要能做到长期持有基金，就可能取得不错的收益。

可是真的投资起来，在剧烈波动下，很多人又无法做到，总是频繁交易，高买低卖，结果自然是得不到基金的收益了。中间的问题就出在持有。

数据显示，近三年，单品基金的平均持有时间为.2天，而基金投顾用户单只策略的平均持有时间为.7天，基金投顾显著改善了持有时长的问题。注

提升的原因包括委托理财的心态、持续的陪伴服务等等。用户持有时间拉长，也会提升投资者获得收益的概率。

启示2：基金投顾或许提升了投资者的风险偏好

数据显示，对比单品基金，在投顾持有人中，中高风险偏好用户占比更高。蚂蚁基金平台上的单品基金有67.3%的用户属于低风险偏好（C1-C2），而基金投顾中，中高风险偏好用户（C3-C5）占比为49.7%。

这可能意味着，投资者在选择基金投顾后，风险偏好也随之提升了。

这可能也会投资者的年龄有关，选择基金投顾的投资者整体比基金单品的投资者里年龄大一点点，他们更加成熟理性。

启示3：基金投顾让投资者看待市场波动更加淡定了

数据显示，基金投顾用户面对市场波动时，“追涨”和“追跌”的追加购买行为都不明显。

可能是投资者在购买了基金投顾后，觉得自己过好自己的生活，“把专业事交由专业团队处理”去做就好了，这确实是基金投顾最大的意义，就是让我们更加省力的投资。

本来普通投资者既没有很多钱、也没有专业知识、又没有很多时间，如果花费很多精力去做投资，性价比太低了。不如把这件事交给专业机构，我们付一点投顾服务费也是可以接受的。

启示4：买了基金投顾，就不太需要考虑构建组合的问题

数据显示，基金单品用户平均持有4.57个产品，而基金投顾用户平均持有只1.25个投顾策略。注这说明，大部分人买完投顾后，就没有再买其他的投顾了。

确实，基金投顾本身就是一个基金组合，有一套完整的运作思路，争取使得波动风险也进一步降低，所以买了基金投顾后，投资者就不太需要考虑再去构建投资组合了，但仍然需要自己做好资产配置。

启示5：投顾服务比投资业绩更重要

基金投顾是“三分投、七分顾”。论业绩，其实基金投顾不是最佳的投资品种，FOF也能做出好业绩，单品基金也能做出好业绩，可能好于基金组合。

但是论服务，基金投顾做的更好。因为投顾有更多地做日常投教陪伴，市场解读，心理按摩等。

对于我们普通投资者来说，投顾服务是很重要的环节，是衔接产品赚钱和投资者赚钱的桥梁。

启示6：选择基金投顾，什么最重要？

根据调研结果，在选择基金投顾策略时，74.0%的基金投顾用户最